本站音尘，日前国联智选对冲3个月定开混杂基金公布四季报，2024年四季度最新畛域1.06亿元，季度净值涨幅为-0.36%。

从事迹施展来看，国联智选对冲3个月定开混杂基金曩昔一年净值涨幅为-2.79%，在同类基金中排行26/39，同类基金曩昔一年净值涨幅中位数为-1.7%。而基金曩昔一年的最大回撤为-6.45%，竖立以来的最大回撤为-14.15%。

从基金畛域来看，国联智选对冲3个月定开混杂基金2024年四季度公布的基金畛域为1.06亿元，较上一期畛域1.23亿元变化了-1722.99万元，环比变化了-14.03%。该基金最新一期钞票树立为：股票占净值比76.86%，无债券类钞票，股票投资现款占净值比14.08%。从基金持仓来看，该基金当季前十大股票仓位达18.14%，第一大重仓股为贵州茅台（600519），持仓占比为3.61%。

国联智选对冲3个月定开混杂现任基金司理为赵菲 王喆。其中在职基金司理赵菲已从业9年又258天，2020年4月8日认真接办处治国联智选对冲3个月定开混杂，任职时辰累计汇报为-4.69%。当前还处治着6只基金居品（包括A类和C类），其中本季度施展最好的基金为国联物联网主题A（003670），季度净值涨幅为13.11%。

对本季度基金运作，基金司理的不雅点如下：本叙述期，基金相持阛阓中性投资政策，利用股指期货对股票组合进行完好意思对冲，股票部位的构建选拔量化多因子选股模子，主要及第低估值、高成长、高盈利、高质料等基本面因子，精选基本面优质的个股，同期辩论短期价量信息，执取阛阓短周期的失实订价。在有用散伙追踪弱点的前提下，勤劳不时取得相对基准的逾额收益。同期欺诈股指期货进行对冲，剥离股票组合的系统性风险，字据不同股指期货合约的基差水平，天真取舍稳健的股指期货合约进行对冲，并应时进行延期，勤劳合座对冲组合的收益最大化。 四季度，阛阓主要因子的施展不一，成长因子施展占优，而估值、红利因子的施展合座一般，盈利质料因子的施展不时回暖，波动率、流动性因子的表当前一季度强势之后仍施展较为疲软，有用性不时下行。合座阛阓呈现震撼特征，动量因子的施展不时下行。本基金在因子的树立上以基本面因子和短期价量因子为阿尔法起首，注视因子树立的平衡性，四季度多头组合的逾额收益10月初受阛阓结构化分化的影响，施展不够理念念，11月中旬之后，组合的逾额收益也迟缓驱动培植，政策施展还原牢固。

以上本体为本站据公开信息整理，由智能算法生成（网信算备310104345710301240019号），不组成投资提出。

• 季报
• 点评
• 国联
• 之选
• 对冲